市場全天震蕩反彈，創(chuàng)業(yè)板指領漲，滬指、深成指均再創(chuàng)年內(nèi)新高。

盤面上，鋰電池等新能源賽道股開盤反彈，天力鋰能、領湃科技、合縱科技等10余股漲停。航運股集體走強，鳳凰航運、中遠海發(fā)漲停。房地產(chǎn)板塊盤中拉升；細胞免疫治療概念股維持強勢；低空經(jīng)濟概念股震蕩反彈。下跌方面，染料股陷入調(diào)整。

板塊方面，航運、電力設備、軍工、細胞免疫治療等板塊漲幅居前，染料、ST板塊、合成生物、教育等板塊跌幅居前�？傮w上個股漲多跌少，全市場超4200只個股上漲。

截至收盤，滬指漲0.83%，深成指漲1.55%，創(chuàng)業(yè)板指漲1.87%。滬深兩市今日成交額9011億，較上個交易日放量367億。北向資金全天凈買入80.14億，其中滬股通凈買入39.25億元，深股通凈買入40.9億元。

01

消息面利好催化三大熱點

今日，A股市場震蕩走強，三大指數(shù)全線飄紅。從熱點方向看，今日主要有三大熱點，多是消息面利好帶動概念股走強。

一是鋰電股。今日電池板塊整體漲幅接近5%，板塊內(nèi)天力鋰能、萬里股份等10余只個股漲停，億緯鋰能漲超5%，寧德時代漲超3%。

消息面上，工信部公開征求對鋰電池行業(yè)規(guī)范條件及公告管理辦法(征求意見稿)的意見。其中提出，引導企業(yè)減少單純擴大產(chǎn)能的制造項目，加強技術創(chuàng)新、提高產(chǎn)品質(zhì)量、降低生產(chǎn)成本。鋰電池企業(yè)每年用于研發(fā)及工藝改進的費用不低于主營業(yè)務收入的3%。同時，《規(guī)范條件》提高了多種類型電池的能量密度、功率密度等指標要求。

二是航運股。航運板塊今日爆發(fā)，有“周期之王”稱號的中遠海控大漲9.17%，股價創(chuàng)2022年3月以來新高，鳳凰航運、中遠海發(fā)、國航遠洋等個股也大漲。同時，集運指數(shù)歐線期貨主力合約一度大漲逾12%，盤中突破3500點，迭創(chuàng)歷史新高。

目前來看，地緣沖突升溫仍是這輪集運指數(shù)歐線期貨主力合約持續(xù)上漲的原因。不過，從中長期看，市場普遍認為，在行業(yè)新增供應壓力未減背景下，歐洲經(jīng)濟表現(xiàn)缺乏韌性，高通脹、高利率還將繼續(xù)拖累歐元區(qū)經(jīng)濟復蘇，一旦地緣政治沖突緩解，集運指數(shù)期貨可能迅速調(diào)整。

三是地產(chǎn)股。房地產(chǎn)板塊今日表現(xiàn)同樣活躍；與地產(chǎn)密切相關的工程機械板塊也迎來大漲，行業(yè)龍頭三一重工漲4.8%，股價創(chuàng)出8個多月新高；相關的建材、鋼鐵、家電等板塊也有所反彈。

消息面上，杭州今日早間宣布全面取消住房限購，不再審核購房資格。杭州樓市新政雖晚于其他強二線城市，但力度卻超過任何一個一線和二線城市，力度空前。市場預期，將會有更多的大城市跟進，行業(yè)信心有望逐步恢復。

值得注意的是，今日盤后，西安市也宣布取消限購。西安市住建局等部門發(fā)布關于進一步促進房地產(chǎn)市場平穩(wěn)健康發(fā)展的通知，全面取消住房限購措施，居民家庭在全市范圍內(nèi)購買新建商品住房、二手住房不再審核購房資格。目前，全國僅剩6個城市樓市限購，除北上廣深四個一線城市外，還有海南省、天津市處于部分放開限購的狀態(tài)。

此外在個股方面，蔚藍生物實現(xiàn)七連板，或?qū)κ袌龆叹�情緒起到支撐。財聯(lián)社認為，公司股價突破7板這一空間壓制，若能夠更進一步的話，對于10CM連板股的炒作或?qū)⒂兴�回暖。類似個股能否延續(xù)高溢價表現(xiàn)，或決定合成生物以及新晉崛起的細胞免疫治療等生物制藥產(chǎn)業(yè)方向題材的持續(xù)性。

不過需要注意的是，今日的量能雖較之昨日略有增加，但想要維持上述多個熱點方齊漲的顯然是遠遠不足的，故財聯(lián)社認為，若后續(xù)無足夠的增量資金入場接力的話，那么在經(jīng)歷今日普漲反彈后，指數(shù)后續(xù)大概率仍以震蕩向上結構為主，因此把握各熱點間的輪動節(jié)奏仍是關鍵。

02

外資加碼配置中國資產(chǎn)

看完板塊和個股的消息，再來看看一下近期中國資產(chǎn)整體的資金面表現(xiàn)。

近期，中概股、港股、A股均保持著較好的漲勢，人民幣匯率也企穩(wěn)回升。中國資產(chǎn)集體走強的背后，是全球資金正在增配中國資產(chǎn)。

A股方面，北向資金一掃去年底的頹勢，在一季度合計對A股市場凈買入682億元。以月度口徑統(tǒng)計，北上資金已連續(xù)4個月呈現(xiàn)凈流入狀態(tài)。截至5月9日收盤，北向資金年內(nèi)凈流入A股已經(jīng)超過850億元。分行業(yè)來看，今年以來北上資金凈流入超百億元的行業(yè)有4個，分別是銀行、食品飲料、電子和有色金屬。據(jù)匯豐控股調(diào)查統(tǒng)計，超過90%的新興市場基金開始增持中國股市。

債券市場，近期也與股票市場的資金流入實現(xiàn)共振。國際金融協(xié)會（IIF）報告顯示，今年3月，中國股市和債市自去年6月以來首次恢復外資凈流入，其中股市流入17億美元，債市流入21億美元。截至今年4月，境外投資者連續(xù)7個月凈買入中國債券。國家外匯管理局副局長王春英表示，今年一季度，外資凈增持我國債券416億美元。

此外，人民幣匯率也“扭頭”回升。5月以來，離岸人民幣對美元匯率一度收復7.17關口，較節(jié)前最多上漲逾800基點。而此前，在4月的美元強勢風暴中，人民幣相對其他亞洲貨幣展現(xiàn)了更強的定力，匯率波動幅度明顯小于美元等主要貨幣。

綜合市場觀點，外資近期加速回流中國資產(chǎn)，主要得益于四方面因素支撐：

其一，海外貨幣環(huán)境好轉是重要推手；其二，新“國九條”、中央政治局會議內(nèi)容等政策積極信號不斷釋放，提振了市場的投資信心；其三，流動性改善的預期顯著；其四，房地產(chǎn)政策面頻發(fā)利好，未來房地產(chǎn)政策放松有望加速。

03

A股新一輪上漲機會來臨

最后，回到A股市場上來。

展望后市，中央政治局會議政策定調(diào)積極超預期，美聯(lián)儲表態(tài)穩(wěn)中偏鴿，內(nèi)外會議定調(diào)共振有利于提振市場風險偏好，華安證券認為，在這種情形下，A股后市有望迎來新的一波上漲行情。

在市場系統(tǒng)性機會來臨下，各行業(yè)有望迎來普漲格局，但從超額角度考慮，華安證券建議優(yōu)選高彈性的成長板塊和有景氣業(yè)績支撐下的硬基本面品種。

①市場最大的邊際變化在于有望確認一波上漲行情，因此彈性大的品種和表征情緒指標的品種可優(yōu)先選配；②立足中長期維度，做一些戰(zhàn)略性配置，生豬板塊迎來良好契機；③根據(jù)景氣和一季報盈利變化，優(yōu)選有基本面強支撐的品種；④從政策熱點上，“新質(zhì)生產(chǎn)力”作為全年最重要、最頻繁的主題性機會，行情演繹不斷，當下設備更新方向的機會仍然較好。

相對應的，可以關注以下四條主線：第一條主線是市場β下的高彈性成長和券商。第二條主線是農(nóng)林牧漁，當下時值較好的中長期配置契機。第三條主線是具備景氣或業(yè)績支撐的基本面品種。第四條主題是“新質(zhì)生產(chǎn)力”機會不斷，當下設備更新存在持續(xù)性催化。

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       原文標題 : 重磅！A股盤后再發(fā)利好