近年來，隨著國家醫(yī)藥衛(wèi)生體制進(jìn)一步深化改革，我國相關(guān)政府部門陸續(xù)在醫(yī)療行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、招投標(biāo)、集中采購、流通體系等方面出臺諸多法規(guī)和政策，對醫(yī)療科技及設(shè)備市場發(fā)展起到推動作用，對醫(yī)療科技公司產(chǎn)生廣泛深刻的影響。7月4日，上海微創(chuàng)心脈醫(yī)療科技股份有限公司（以下簡稱“心脈醫(yī)療”）首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市招股意向書，計劃募資65,109.91萬元用于主動脈及外周血管介入醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)化、主動脈及外周血管介入醫(yī)療器械研究開發(fā)、營銷網(wǎng)絡(luò)及信息化建設(shè)項目及公司補充流動資金。

募資資金及用途情況：

核心技術(shù)權(quán)屬清晰 主動脈支架技術(shù)領(lǐng)先

據(jù)了解，心脈醫(yī)療成立于1998年，主要從事主動脈及外周血管介入醫(yī)療器械的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。在主動脈介入醫(yī)療器械領(lǐng)域，是國內(nèi)產(chǎn)品種類齊全、規(guī)模領(lǐng)先、具有市場競爭力的企業(yè)之一，在該領(lǐng)域的主要產(chǎn)品為主動脈覆膜支架系統(tǒng)；在外周血管介入醫(yī)療器械領(lǐng)域深耕多年，目前擁有外周血管支架系統(tǒng)、外周血管球囊擴張導(dǎo)管等產(chǎn)品；另外，也擁有國內(nèi)唯一獲批上市的可在胸主動脈夾層外科手術(shù)中使用的術(shù)中支架系統(tǒng)。

心脈醫(yī)療產(chǎn)品營收結(jié)構(gòu)如下：

主動脈支架類為心脈醫(yī)療的主要營收產(chǎn)品，2018年業(yè)務(wù)營收額達(dá)18,852.08萬元，占全部營收的81.57%。此外，心脈醫(yī)療在主動脈及外周血管支架領(lǐng)域積累了豐富的研發(fā)經(jīng)驗，掌握了具有自主知識產(chǎn)權(quán)的核心技術(shù)且核心技術(shù)權(quán)屬清晰，主要核心技術(shù)已達(dá)到國內(nèi)或國際領(lǐng)先水平。截至2019年3月31日，擁有已授權(quán)的境內(nèi)外專利86項，其中境內(nèi)授權(quán)專利61項（包括發(fā)明專利43項、實用新型專利16項、外觀設(shè)計專利2項），境外授權(quán)專利25項（均為發(fā)明專利）。

2016年-2018年，對經(jīng)銷商的銷售收入占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為100.00%、98.18%及98.48%。2017年及2018年，直接向漢中市中心醫(yī)院銷售產(chǎn)品收入分別為292.73萬元及348.61萬元，占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為1.82%及1.52%。2019年2月起，已通過經(jīng)銷商向漢中市中心醫(yī)院進(jìn)行銷售。

2016年-2018年，心脈醫(yī)療經(jīng)銷商數(shù)量分別為74、69及90家，并與經(jīng)銷商的合作模式均為買斷式經(jīng)銷。

營收規(guī)模持續(xù)增長 年均復(fù)合增長率超48%

在營收方面，心脈醫(yī)療營業(yè)收入規(guī)模逐年保持快速增長，2016年至2018年，公司營業(yè)收入分別為12,532.67萬元、16,513.48萬元及23,112.75萬元，年均復(fù)合增長率達(dá)到35%以上；實現(xiàn)凈利潤分別為 4,111.38萬元、6,338.62萬元及9,064.79萬元，年均復(fù)合增長率達(dá)到48%以上。

截至2019年3月31日，心脈醫(yī)療企業(yè)總資產(chǎn)32,487.10萬元，凈資產(chǎn)23,866.91萬元。2019年1-3月，實現(xiàn)營業(yè)收入9,211.56萬元，相比上年同期增長38.44%；實現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤4,466.49萬元，相比上年同期增長36.31%；實現(xiàn)扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤4,445.28萬元，相比上年同期增長36.78%。

心脈醫(yī)療預(yù)計2019年1-6月可實現(xiàn)的營業(yè)收入?yún)^(qū)間為16,200.00萬元～17,000.00萬元，與上年同期收入12,139.74萬元相比變動幅度為33.45%～40.04%；預(yù)計2019年1-6月可實現(xiàn)歸屬于母公司股東凈利潤為7,400.00萬元～至8,000.00萬元，與上年同期歸屬于母公司股東凈利潤6,049.12萬元相比變動幅度為22.33%至32.25%；預(yù)計2019年1-6月可實現(xiàn)扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東凈利潤為7,350.00萬元～7,950.00萬元，與上年同期扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東凈利潤5,546.02萬元相比變動幅度為32.53%至43.35%。